半岛都市报
-A12版:金融周刊-2023年11月29日
日期：11-29
表现同样不尽如人意的还有权益类银行理财产品。近日,随着债券市场逐渐回暖,银行理财整体“破净率”呈现下降趋势,固收类理财产品净值持续回升,而银行权益类理财的处境则相对尴尬。
11月28日,记者梳理中国理财网数据发现,截至目前,理财公司发行的处于存续状态的权益类理财产品共有34只,其中有28只产品处于“破净”状态,破净率超8成,其中有8只产品净值低于0.8。净值最低的为光大理财有限责任公司(下文简称“光大理财”)发行的“阳光红卫生安全主题精选”,产品净值已经跌破0.5。记者注意到,在光大理财“阳光红”系列产品中,“阳光红卫生安全主题精选”并非是唯一跌破净值的产品。中国理财网数据显示,其权益类其他4只产品“阳光红ESG行业精选”“阳光红新能源主题”“阳光红基础设施公募REITs优选1号”“阳光红300红利增强”全部跌破净值,“阳光红新能源主题”净值也跌至0.5附近。
为何超8成权益类理财产品出现亏损?以亏损最严重的“阳光红卫生安全主题精选”产品为例,该产品主要投资于卫生安全主题直接或间接相关的行业,通过把握医药卫生、健康防疫以及线上化催生的科技、消费等主题性机会,精选基本面良好、价值被低估竞争力突出的优质上市公司股票,力争获取超越业绩比较基准的最大化收益。这也意味着,该类银行理财产品的结构在本质上已经与股票型基金没有区别,净值随市场波动。据中国理财网显示,此款产品已运作逾三年之久,该产品募集起始日期为2020年5月15日,自2021年8月单位净值低于1后,净值就再未回升至1水平。
事实上,权益类理财产品“破净”已是常态。记者在中国理财网发现,包括招银理财、贝莱德建信理财、华夏理财、民生理财、高盛工银理财等理财公司均有权益类理财产品“破净”的情况。