半岛都市报
-A15版:金融热点-2023年07月12日
日期：07-12
7月6日,宁银理财连发多则公告,对多款理财产品的费率进行优惠调整。其实,随着理财市场渐渐回暖,近期银行理财纷纷下调理财产品费率,有部分理财产品的管理费率直接降至为0,甚至有理财机构提出了“不赚钱不收费”的口号。据不完全统计,今年6月份以来,已有包括宁银理财、光大理财、中银理财、华夏理财等在内的十余家银行理财公司相继发布调整理财产品费率的公告。这无疑说明,理财市场在经历了两次大规模“赎回潮”和“破净潮”后,在今年上半年又迎来了“降费潮”。
“降费潮”之下,居民们的投资风险偏好依然偏向于保守型。南财理财通公布的最新数据显示,截至2023年7月2日,今年以来全市场已发行净值型银行理财14080只(含私募产品)。从风险等级来看,产品风险等级主要集中在二级(中低风险)。其中,一级(低风险)产品占比4.83%,二级(中低风险)产品占比84.97%,从投资性质来看,固收类产品占比96.05%；混合类产品占比2.19%；权益类产品占比0.45%；商品及金融衍生品类产品占比1.31%。由此看出,固定收益类产品仍占据理财产品的主流。
7月10日,记者采访了三位手中持有理财产品的投资者,结果三位持有的理财产品的风险等级皆为中低风险。市民梁先生告诉记者,他目前持有的理财产品为“固收+”类,收益虽然前段时间有所回落但比较“抗跌”,目前收益为正,“比持有的股票和基金强太多了”。他笑着说。趁招商银行行庆,一次性投资10万元购买理财产品的市民赵女士也选择了中低风险的产品。据介绍,赵女士此次购买的是招商银行36周年庆新推产品招睿稳泰。“这款产品是三年期,业绩比较基准3.8%至4.3%。理财经理说这款产品因为采取了混合估值法,属于中低风险理财产品,收益相对稳定,比较适合我们这些老年人。”赵女士介绍道。去年刚参加工作的市民田女士也选择了中低风险理财产品。“我买的是零钱理财。目前的收益是2.45%。虽然不算高,但是安心,灵活好调头,一看情况不对或者需要用这笔钱,可以立马赎回。”谈到钟情于零钱理财的原因时,田女士笑着说。
上述三位之所以买理财产品,则是因为存款利率的持续调降,叠加部分理财产品收益率的回暖。赵女士采访时表示,这10万元来自她刚刚到期的另一款理财产品,原本她是打算产品到期赎回后存银行赚利息的,之所以买了理财产品,是因为这款产品到期后的收益相对不错,“这说明银行理财产品还是抗跌的。”于5月下旬用2万元闲钱在青岛银行购买碳中和主题理财产品的张女士也直言,是因为近来她持有的基金跌惨了,2万元又不够买大额存单的,存银行利息又太低。
在招联首席研究员董希淼看来,投资者应当基于自身的风险偏好、流动性需求、投资经验等多重因素,进行综合考虑后再来选择适合自己的理财产品。另有理财师建议,相对保守型投资者可以选择配置确定性强的大额存单、国债,或者配置以持有到期为投资策略的理财产品。稳健偏进取型的投资者可以配置“固收+”权益策略的固收类理财产品,以相对较低的波动博取一定的收益弹性。