“以前嫌弃3%的利率太低，如今连2%都难求了。”习惯将钱存入银行定存的市民张女士感慨道，“短短三四年，眼睁睁看着利率从‘3时代’滑向‘2时代’，如今彻底进入‘1时代’。收益越来越少，最近正为这笔钱该放哪儿发愁。”
张女士的困境并非个例。随着全球利率环境持续宽松，国内货币政策也维持稳健偏松基调，利率持续下行已成为不争的事实。传统储蓄的吸引力正大幅减弱，居民资产保值增值的压力日益凸显。在此背景下，兼具保障与理财功能的储蓄型保险产品迅速走红，成为市场关注的焦点。笔者走访发现，无论是保险代理人还是银行理财经理，其推介重心都已从存款转向了能锁定长期收益的储蓄型保险。
“目前主流的储蓄型保险以年金险和增额终身寿险为主，特别是分红型增额终身寿险，因其‘保底+分红’的特性，正成为各家银行主推的产品。”在我市一家股份制商业银行工作多年的李经理介绍，“增额终身寿险结构简单、灵活性高。除了提供身故保障杠杆，投资者更看重其现金价值（即退保能取回的钱）的稳定增长。客户可一次性或分期投入，只要度过封闭期，现金价值超过已缴保费，就能锁定长期利率。这类产品尤其适合那些风险承受能力较低、但又希望获得比存款更高收益的稳健型投资者。”
市民翁女士的选择印证了这一趋势，“我在银行买的一份终身寿险，交满5年就能锁定3.5%的利率。在当下，这个利率水平非常有吸引力。对于我来说，就是把它当成长期理财产品。”
然而，储蓄型保险真能完美替代银行存款吗？业内人士指出，尽管两者都具备“存钱生息”的功能，但在产品性质、收益结构、流动性和保障功能上存在本质区别。储蓄险是保险合同，属于保障型金融资产，由保险公司承保；银行存款则是债权凭证，属于受存款保险保护的债权类资产。储蓄险的回报基于预定利率，部分产品（如分红险、万能险）有浮动收益，其演示收益并非保证；银行存款则为固定利率或受市场影响的浮动利率，收益透明且确定。储蓄险要求长期持有，前期退保可能面临本金损失，违约成本高；银行存款即便有期限，通常也可提前支取，仅损失部分利息。
“并非所有人都适合购买储蓄型保险。”李经理强调，“对于短期内有大额支出、追求短期高回报、或基础保障不足的客户，这类产品并不合适。我们通常会建议客户先配足基本保障，再考虑储蓄型产品。增额终身寿险的核心是时间的复利，通常需要5-10年才能显现其价值。它更适合有中长期储蓄、财富传承规划的个人或家庭。此外，投资者在选择时还需关注保险公司的偿付能力和产品历史分红实现率，这些都会影响最终收益。”总体而言，在当前低利率环境下，储蓄型保险确实为投资者提供了一个新的选择，但它与银行存款定位迥异，投资者应根据自身财务目标与流动性需求，审慎选择，而非简单替代。建议投资者在配置前，仔细阅读保险合同条款，特别是关于现金价值增长、退保损失等关键信息，做好长期持有的资金规划。
（邱琳娜）