你知道持有基金的风险等级吗？近日，多家银行调整了代销公募基金的风险评级，其中，部分产品风险等级提升一级，个别产品风险等级更是跃升两级。同时还有银行发布了最新的代销公募基金产品风险等级评价及动态评估规则。
作为投资者购买基金产品的重要参考指标，这一变动也意味着银行对代销公募基金的风险评级逐步从事前为主向“事前+事后”并重转变。
风险等级上调
“我行遵循产品风险等级评定孰高原则，近期已调整部分代销公募基金产品风险等级……”日前，建设银行发布了《关于调整部分代销公募基金产品风险等级的公告》，提醒投资者调整后其风险承受能力评估等级可能存在与产品风险等级不匹配情况。
此次调整涉及易方达商业模式优选混合型证券投资基金A类、易方达商业模式优选混合型证券投资基金C类、建信信息产业股票型证券投资基金和广发均衡价值混合型证券投资基金共四款基金，产品风险等级均由原来的R3（中风险）上调至R4（中高风险）。
这不是建设银行今年首次调整代销公募基金的风险等级。在2月，该行就上调了21只代销基金的风险等级，其中5款产品风险等级从R2（中低风险）调整至R3（中风险），16款产品风险等级从R3（中风险）调整至R4（中高风险）。
无独有偶，中信银行也发布公告称，于5月12日起，陆续对158只代销公募基金产品的风险评级进行调整，既包括主动偏股混合型、债券型基金，也包括被动指数类基金等，多数产品风险评级上调一级，也有部分产品风险评级从R1（低风险）上调至R3（中风险）或从R2（中低风险）上调至R4（中高风险）。
中信银行在公告中提示，对于涉及定投的产品，若调整后的产品风险评级高于投资者的风险承受能力评估结果，将导致扣款失败；若连续三次扣款失败，定投协议会自动失效，投资者可选择重新进行风险承受能力评估，或选择与自身风险承受能力匹配的产品进行投资。
开启动态评估模式
在部分银行“点对点”上调代销公募基金的风险等级的时候，也有银行“官宣”启动代销公募基金风险等级动态评估模式。
日前，农业银行发布了代销公募基金产品风险等级评价及动态评估规则的公告，该行代销公募基金产品风险评级采取与备案公布的基金评价机构合作模式，由第三方合作评价机构按照“事前+事后”“定性+定量”的方法在产品全生命周期内持续进行动态风险评估，风险评级最终结果按照第三方合作机构评价和基金管理人评估二者结果孰高的原则确定。
根据公告显示，农业银行的投资者分为保守型、谨慎型、稳健型、进取型、激进型五种，代销基金产品风险等级分为低风险、中低风险、中等风险、中高风险、高风险五种。
公告中，农业银行表示经动态评估，若基金产品风险等级涉及调整，可能出现投资人风险承受能力与产品风险等级不匹配的情况。另外，在投资者持有的基金产品风险等级调整后，该行将通过短信及时向投资者发送相关调整信息。
关于调整代销基金产品的风险等级或采取动态评估模式的原因，多家银行在公告中明确，主要为“切实履行适当性义务，保护投资者权益”。
另外，在上调代销基金风险评级的同时，银行也收紧了公募基金的超风险评级销售。如部分银行手机渠道新增了“双录”功能（录音录像）、禁止65岁及以上投资者超风险交易公募基金。若产品超出客户风险承受能力，需签署风险警示函或完成“双录”才能购买。
记者 杨芳/文 吴畅/制图