□本报记者 徐杨
2022年12月，央行公布了《2022年11月金融统计数据报告》。据《报告》显示，2022年11月末人民币存款余额257.78万亿元，同比增长11.6%。2022年11月人民币存款增加2.95万亿元，其中，住户存款增加2.25万亿元，同比去年多增1.52万亿元。居民预防性储蓄意愿增强。
记者从人民银行常州市中心支行了解到，截至2022年12月末，常州市本外币各项存款余额15907.57亿元，比年初增加1977.95亿元，同比多增592.92亿元；余额同比增长14.20%，较去年同期上升3.16个百分点。其中，住户存款拉动作用较大。1-12月，住户、非金融企业存款分别增加1310.74亿元、753.52亿元，同比分别多增731.37亿元、208.85亿元。
权益类市场表现欠佳，投资者另觅稳健投资
“去年买的理财，收益能达到2%就很不错了，跟买的时候预计4%的收益差远了。”市民吴女士告诉记者，自己去年配置的多款净值型理财产品，大半年都处于亏本状态，最近才有所回升。“理财经理都让我可以赎回的就赎回，配置些存款类产品更稳妥。”
“去年3月开始，到行里咨询存款产品的客户就明显增多了，我们会推荐存款、国债和银保产品。”邮储银行常州市分行产品经理朱敏告诉记者，2022年是银行理财全面净值化元年，但银行理财和各类资管产品迎来两轮冲击。去年3月，受A股波动影响，理财市场净值大跌，出现“破净”；去年11月，受债市大幅调整影响，银行理财产品净值回撤较大，理财产品“破净”还引发了客户集中赎回，进而使得产品管理人卖出债券资产，并进一步影响净值，形成“赎回—抛售”的负反馈。“在权益类市场表现欠佳的背景下，投资者就更愿意购买锁定收益的保本类产品，此外，一些客户也倾向于在利率下行的趋势下配置更多长期的稳健产品。”
2022年，资管新规正式实施后，市场上仍存在的、可刚兑的金融资产有且只有三类：50万元以内的银行存款、保险的现金价值和国债。但记者从我市多家银行采访了解到，上述“保本保息”产品都是投资者追捧的“香饽饽”，大额存单、国债、银保产品等额度紧缺，常常被“一抢而空”，而那些没抢到热门产品的保守型投资者通常会退而求其次，转而配置一些特色存款产品。
2022年我市国债销售火爆
2022年只有7个月发行了国债，共发行了14期，其中，3月、9月、11月发行了凭证式国债；4月、7月、8月、10月发行了储蓄式国债。2022年国债销售情况十分火爆，各家银行的线上额度常被“秒杀”，多数产品在我市发行首日就全部售罄。据人行常州中支国库科统计，2022年，全市国债销量超过12.29亿元，其中，电子式国债销售近8.41亿元，凭证式国债销售近3.89亿元。
记者采访了解到，去年我市国债购买者中，既有多年青睐国债的“死忠粉”，也有去年才开始尝试配置国债的“新粉”。此外，去年大额配置国债的案例显著增加。
“去年8月，一个大客户说在各家银行买的理财收益都达不到预期，甚至还有亏损的情况，想要配置一些保本产品。我们向她推荐了国债，并表示行里会专门预留一个VIP柜台保证客户第一时间就买到国债。去年9月10日前，该客户转入500万元，10日一早便为其购买了国债500万元。”江苏银行常州虹桥支行相关工作人员介绍道。
“我们一个客户连续购买两期短期结构性存款均获低收益，觉得还不如配置国债，又安全，收益又稳定、提前兑付还能分段计息，便在当月国债发行首日7点多就赶到我们分行营业部柜面等待，8：30在柜面成功购买了5年期国债90万元。”中国银行常州分行相关工作人员表示，去年，好多客户因为基金、股市亏了钱，理财产品收益不理想就转而配置国债，几十万元甚至几百万元一次性配置国债的情况都有。
“我们有不少客户是国债的忠实粉丝，比如溧阳的一位婆婆，她理财只要求资金安全，收益比银行普通存款高一些就行，于是手头只要有闲钱，她就用来买国债，这一坚持就是15年。”农业银行常州分行相关工作人员告诉记者，婆婆的子女跟她讲，现在国债收益不如大额存款，买基金或者理财产品收益更高，但婆婆有她自己的想法，认为基金有风险，理财收益也不稳定，而国债保本保息，会坚持购买国债。
“理财型保险”也成香饽饽
“以前银行推荐保险，好多客户都觉得不划算，甚至有些排斥。去年，不少客户主动来银行咨询理财型银保产品，但我们去年这类产品额度紧缺，想买都要靠抢。”兴业银行常州分行某理财经理感慨道。
据了解，所谓的“理财型保险”是集保险保障及投资功能于一身的保险产品，属人寿保险的新险种，涵盖的险种主要分为分红型人寿保险、万能型人寿保险、投资连结型人寿保险三类。具体到产品而言，主要有增额终身寿险、万能险和年金险。
“2022年，全公司大额年金终身寿险的配置件数超过以往，而且平均单件保费也已经涨200%以上，其中，不乏数千万、1亿元以上的大额保单。”汇丰保险代理公司高级业务经理谈祥娟告诉记者，2022年，房地产市场不景气、银行理财打破刚兑，股债双杀等一系列因素，让一些高净值人群更关注投资风险，其中有些人就选择加重保险配置比例。“在利率下行的背景下，理财型寿险可以在当下锁定收益，又可通过长期配置实现复利增长，还能刚性兑付，优势比较明显。”
“我有个40多岁的客户开始考虑养老问题，准备存够500万元作为自己的养老基金。但在多方比较后，选择了我给他设计的年金险和增额终身寿险组合配置方案，不仅可以满足他的养老需求，投入成本也只需400万元，还能留100万元备用。”谈祥娟表示，“理财型保险”由于需要持有较长的时间，所以适合具有长期确定性规划的人群。比如可以为养老、教育或者婚嫁这些确定性事件配置“理财型保险”，以此来做足资金的储备。此外，不同的保险类型也对应不同的投资需求。比如分红险主要适合于风险承受能力低、有稳健理财需求的投保人；万能险适合于需求弹性较大、风险承受能力低的投保人。建议投资者根据自身实际情况和风险偏好来选择相关险种。