低利率时代， 理财结构可适当调整

　　随着银行存款利率走低，如何存钱和理财又成了投资者讨论的热门话题。对于普通市民而言，当前该如何打理“钱袋子”？业内人士建议，可适当调整理财结构，短、中、长期产品结合，在进行资产配置时适当提高低风险等级、短期限理财产品的配置比重。

　　优化储蓄方式

　　因存款安全有保障，是很多稳健型投资者的首选，但短期存款利率低，存长期又担心需要使用时损失利率。银行业内人士建议，如果选择银行储蓄，不妨优化一下存储方式，可以尝试“十二存单法”“阶梯存钱法”。每个月存一笔一年期定存，连续存12个月，一年过去后，第一张存单正好到期可以取出，以后每个月都有一笔钱到期可以取出，这种存钱方法既考虑了用钱的灵活性，又享受了定期存款的高利息，适合想存钱的工薪族；也可以将一笔固定金额的钱分成多份，每份存入不同期限的定期存款，例如把5万元分成5份，每份1万元，分别存1年期、2年期、3年期、4年期、5年期，这样每年都有1万元本息到期，既有钱用，又赚到了不错的利息。

　　另外，如果有长期闲置不用的资金，如养老金和子女教育基金等，可以投资大额存单和国债，利率相对高一些。“我们行大额存单目前利率为3%，在行业内还是比较高的。刚刚发售的国债三年期利率是2.85%，5年期的是2.97%，也还不错。”我市一家股份制银行理财经理介绍。

　　调整理财结构

　　“3.5%的增额终身寿险产品即将下架，还有最后几天机会……”近日，我市有多位银行理财经理发布了这样的消息。继银行存款之后，银保产品也迎来“降息潮”，预期利率3.0%的产品已经面市。

　　“目前利率处在下行周期，未来银行存款利率存在继续下行的可能。”银行理财经理介绍，今年以来已经几轮“降息潮”，而与降息相比，理财市场逐渐走出“破净潮”阴影，净值修复、规模企稳，让部分投资者的关注点重回理财产品。

　　理财经理认为，在理财全面净值化的背景下，投资者需要根据自己的投资偏好和风险承受能力选择合适的银行理财产品。相对保守型的投资者可以选择者配置以持有到期为投资策略的理财产品，还可通过短、中、长期结合，适当调整理财结构，降低风险。稳健偏进取型的投资者可以配置“固收+权益策略”类理财产品，以相对较低的波动博取一定的收益弹性。此外，受内外部复杂因素影响，市场无风险收益下行将是长期趋势，对投资者而言，应平衡好风险与收益的关系。

　　分批布局黄金

　　黄金近几年虽然有所波动，但整体上看，黄金价格有波动上扬的态势，适当地投资一些黄金也是一种投资选择。今年上半年，美联储加息周期逐步接近尾声，美欧银行业危机和美国债务上限问题较为突出，经济衰退预期依然存在，美元指数和美债收益率整体表现偏弱，均对黄金形成利好影响，黄金呈现冲高回落整体偏强行情。

　　那么，下半年该如何投资黄金？理财经理认为，昨天美国再次确定加息，短期将抑制黄金价格上涨，短期需注意黄金回调风险，但中长期黄金仍具有配置价值，建议通过黄金积存的方式分批投资布局。另外，对于普通投资者而言，可以考虑投资黄金类基金。目前市场上的黄金类基金，主要有黄金ETF，投资门槛较低，可中长期配置或者定投。　　 （全媒体记者秦洁）