对于住房公积金，很多人或许感觉“熟悉又陌生”。熟悉，在于很多城镇职工、灵活就业群体都有这笔账目；陌生，是因为一些人从未动用过这笔资金，或并不清楚它能有多少用途。对不少人来说，住房公积金更像一笔躺在账户里的“沉睡资金”。
前不久召开的中央经济工作会议提出，“深化住房公积金制度改革”。这是近十年来，中央经济工作会议首次单独点名“住房公积金”。如何理解这背后的深意？
缴存规模大但活跃度有限
住房城乡建设部等部门发布的《全国住房公积金2024年年度报告》显示，2024年，住房公积金缴存额36317.83亿元，比上年增长4.67%；截至2024年末，住房公积金累计缴存总额327941.35亿元，缴存余额109252.79亿元，同比增长8.61%。在发放方面，截至2024年末，全国累计发放住房公积金个人住房贷款4999.11万笔、164901.08亿元。
然而，这笔规模超过10万亿元的住房公积金，活跃度却有限。
广东省城规院住房政策研究中心首席研究员李宇嘉分析，一方面，对于购房群体而言，目前住房公积金贷款利率和住房商业贷款利率之间的利差有所收窄。在商业贷款利率较低、办理手续较简单的情况下，公积金的吸引力不再像以前那么强。另一方面，公积金的缴存额度存在区域等方面差异。部分热点城市公积金缴存额度较高，但住房价格也较高，公积金贷款作用有限；而在部分非热点城市，尽管公积金贷款额度在房屋售价中占比较高，但由于近几年楼市需求较为低迷，住房公积金的使用率也较低。
李宇嘉说：“当前，中国房地产市场从需求旺盛转变为结构性供大于求。而住房需求的主体，也转向了新市民、外来人口和灵活就业人员等刚需群体。他们中的一些人有购房、租房需求，还有些人希望改善居住品质，对于老旧小区改造、住房翻修、家居升级换代消费等有旺盛需求。因此，要深化住房公积金制度改革，更好地激活超10万亿元的住房公积金。”
扩大使用范围、提升灵活度
为适应房地产市场供求关系的重大变化，近些年，国内多地推出公积金新政，拓宽住房公积金使用范围，提升公积金使用便利度。
根据房地产研究机构中指研究院监测，2025年，全国各地共出台住房公积金贷款优化政策约280条，包括提高住房公积金贷款额度、调整住房公积金贷款套数认定、优化“商转公”贷款、拓宽提取公积金使用范围，如可提取住房公积金用于支付住房首付款、物业费、装修款、房屋税款等。
中指研究院政策研究总监陈文静举例说，深圳、上海等城市上调住房公积金贷款额度；深圳等地针对多子女家庭调整住房公积金贷款额度上限；还有一些城市放宽住房公积金贷款次数限制，为改善性需求提供支持。
浙江工业大学中国住房和房地产研究院院长虞晓芬认为，深化住房公积金改革，大方向是要从制度层面去解决问题，把各地好的经验上升到国家层面，让公积金在扩内需、稳市场中发挥更大作用。特别是扩大公积金的使用面，如用于老旧小区改造、加装电梯等，支持在房屋消费全生命周期使用。
在提升住房公积金使用灵活性方面，部分地区将消费范围拓宽至住房相近领域或非住房领域。
海南省住房公积金管理局发布通知，明确缴存人、配偶或其未成年子女因患大病在医疗机构住院治疗所发生的医疗费用，缴存人家庭可申请按个人实际支付的医疗费用提取住房公积金。
让更多群体得到实惠
近几年，各地住房公积金新政频频，但多为地方性政策。此次“深化住房公积金制度改革”上升至中央层面，有何深意？
“国内多地出台的住房公积金相关政策，在一定程度上是楼市纾困的工具，也有制度改革的意味。”李宇嘉说，住房公积金制度改革上升至中央层面，目的就是继续壮大住房公积金的规模、夯实普惠金融的功能，让更多群体得到实惠。
李宇嘉建议，为更好顺应房地产市场进入存量时代的趋势，住房公积金在缴纳、提取、贷款等全链条、各环节，也需要进行改革创新。
比如，缴存方面，继续鼓励扩大缴纳群体范围，激励新市民、外来人口和灵活就业人员缴纳住房公积金，享受相关政策红利；提取方面，应在异地转移接续、异地贷款办理上进一步提升审批效率，提升公积金使用的便利度和智能化；使用方面，要发挥公积金增值收益，让其覆盖新市民、灵活就业人员所需的保障性租赁住房、宿舍配套及服务设施等建设。
廖睿灵（据《人民日报海外版》）